受金融海啸影响,在财务管理方面外资银行做了一些改进。今年把很多创新的东西放在里面:一个是专业化产品研发团队的创新,一个是全方位的财富管理模式的创新,一个是立体化的服务营销模式的创新。
在产品研发方面,以前的理财产品设计都是以海外母行为主的,现在也会用很多本地的研发。
在客户细分方面,把客户中心分为三种,一是大众客户,一是贵宾客户,一是私人银行客户,提供不同的资产配置。
另外,外资行今年在财富管理方面有了IC创新模式,就是投机顾问的模式。会有专门的团队,对客户的财产配置进行分析,并配合财富经理拜访客人,在客户享受到服务后,会滚动式观察客户的现有情况,给出一些意见。
在投资者保护方面,应该避免客户在市场很热的时候投机一些高风险产品。需要给他一个可以考虑的“冷静期”。
光大银行财富管理中心总经理张旭阳:从财富管理到资产管理
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财富管理从大概念来讲包含两个产品体系,即财富管理和私人银行。
银行理财产品从2003年发展以来,占据很大的一块市场份额。2008年底数据显示,银行理财资金管理规模已达到19.8万亿元,银行理财资产规模是8295亿元,银行机构理财产品余额大概是1.3万亿元。
目前,银行作资产管理业务也面临着许多有待解决的问题。
第一,理财产品需要更为稳定的法律框架,银行产品是什么关系,它们是什么样的组织架构,实际上是没有法律去明确的。不妨随着这次证券基金法修法,使得银行产品有更坚实的法律框架,使得银行理财产品投资者范围更加扩大。
第二,建议增加银行理财产品销售渠道,可以通过券商代销。
第三,除了银行提高自律和能力建设外,建议监管机构对银行理财业务实行分级管理制度。
总之,希望通过制度化的改进,突出低资本的业务,实现银行的转型。
交通银行(601328,股吧)首席经济学家连平:理财业务发展有赖银行流程再造
理财业务下一步的发展,需要多方努力,包括产品创新、流程创新等。但最重要的还是银行内部体制机制的改革。
创新经营管理模式是什么?很简单,就是要加强条线经营管理的功能。猎头.其核心内容就是加强银行内部的业务板块和条线的经营管理功能,即事业部制改革。要推行全面的事业部制,有较大的困难,目前条件还不具备。
唯一能做的,就是在现有基础上加强条线经营管理功能。
从银行实践看,如果说没有这样比较清晰的条线的话,很多发展是有障碍的。
工商银行(601398,股吧)个人业务部副总经理任西明:财富管理市场要不断培育和建设
中国的财富业务虽然时间不长,基本从2005年起步,但发展的速度比较快。
财富管理具有三个显著特点:从业务的需求驱动来看,财富管理更应关注客户的需求偏好和风险偏好,满足客户的增值保值和财富的转移需求;从产品的角度来看,财富管理强调的是全产品的服务整合,强调的是不同时期、不同阶段多元化财富的规划和管理,这种专业化的服务可以是一个财富客户的终身甚至是跨代的;从客户关系的深度和广度来看,财富管理在服务的广度上强调的是综合和全面,在深度上强调的是亲密性和个性化。猎头公司.
目前,中国财富管理面临着难得的发展机遇,也在某些层面存在一些值得关注的问题。如中国的财富增长的环境与发达国家相比还有一定差距;由于分业经营,综合化金融服务程度有待提高;资本市场的发展和完善还有一个过程,特别是投资工具的创新还需要进一步加快。
正因如此,财富管理市场需要不断培育和建设。
第一,应该持续推进金融市场改革,财富管理业务的发展从根本上来看,依赖于一个完善的开放的自由的金融市场。国内需要努力发展各种金融市场,形成结构合理、功能完善的现代金融体系;要不断优化资本市场,增加投资品种。通过金融市场的建设,为财富管理业务创造良好的市场环境;
第二,适度放松分业经营管理的一些限制,加快制度法律体系建设。
第三,提高自身财富管理服务水平,建立适合财富管理发展的稳健体系。应该做好这几个层面的工作,首先要建立财富管理专署的服务品牌,其次要构建符合业务发展的组织模式,再次要组建专业化的财富管理团队,培养专家型的专业人员。
第四,建立委托制的服务模式,多是通过团队和委托的方式来为客户提供金融和非金融服务。金融猎头.
第五,建立一个开放式的产品销售模式,这种模式在产品层面,除了金融服务以外还包括非金融服务。包括投资管理、融资管理、不动产管理、风险管理在内的多产品的服务整合,根据客户不同需求制定差异化的服务流程和服务方案。
第六,构建全新财富管理服务流程。
第七,搭建一个基于全球化的运作财富管理运营体系,中国的财富管理要把这项业务推动好,也涉及到海外渠道、产品的配合,所以应该在这些方面进行探索。
农业银行个人金融部副总经理印金强:资本约束加速银行财富管理业务
资本约束压力,使得商业银行不得不加快财富管理,如何在这个背景下为客户有效构建财富管理体系和安全体系,是商业银行面临的一个十分紧迫且不能回避的重大课题。
商业银行财富管理包括现金、储蓄、管理、保险计划、投资组合管理、退休计划安排、遗产安排等等。财富管理不是高收益、高回报赚钱机器,它更侧重于长远配置和资产规划,更重要是了解客户的需求在哪里,清楚归纳他的需求,提供具有前瞻性的专业研究,为之提供适合的产品,让他专享特色的服务。证券猎头.
财富管理具有业务的多元化、客户的广泛性,需求多层次性等特点,针对不同群体的客户体征设计相应的产品和服务。
产品创新的形式是多样的,对不同的客户而言,不同产品的横向组织先后排列顺序就是一种创新,在现有产品的基础上延伸出新的服务品种也是一种创新。
目前最顶尖的财富管理莫过于私人银行,它是财富管理的最高阶段。私人银行服务是专门面向具备相当资产的客户群体,为其提供个性化、多元化、私密性的个人财产投资和个性化服务。要使中资银行在私人银行里获得发展壮大,在外部环境来看应该在政策上加以扶持,加强加深银行、保险、证券、外汇、黄金等市场的相互融合度,使得私人银行业务获得逐步的操作空间。
招商银行(600036,股吧)零售银行部副总经理张东:财富管理可以延伸到负债管理
中国有一个庞大的财富市场。
从私人银行来看,中国高客户人群大概是30万人,持有8.8万亿元的可投资资产。到2009年底,预测中国个人持有可投资资产在1000万元以上,他们持有的可投资资产规模将超过9万亿元。中国高净值人群对个人可投资资产的风险偏好以中等风险和保守居多。
从中国财富管理市场的理财余额来看,2007年国内理财产品的市场销售金额8千亿元,至2009年8月,全国居民的存款已经达到25万亿元,也就是说中国10%的富人拥有社会财富的40%。银行猎头.
中国还有更庞大的市场空间。新兴客户群体25岁—45岁之间的,这部分人还在不断挖掘自己的第一桶金。
财富管理发展也在发生一些新的变化。
变化之一,来自互联网的发展。2007年中国网上银行交易金额达到246万亿元,同比增长163%;2008年达到320万亿元,2009年上半年就达到了182万亿元。网银的发展为财富管理带来了很大的冲击。另外,包括监管部门也在推行不同的销售渠道,这些都对财富管理市场构成冲击。
传统的财富管理主要是以资产管理为主,但未来可能对客户的负债进一步提供管理。银行财富管理今后需要面临网络风险的挑战、个人信用风险的挑战、流动性风险的挑战、金融创新风险的挑战等,此外,需要渠道创新、应用技术创新、金融产品创新、资产负债组合配置创新、个人信用风险管理体系创新、家族财富管理创新等。这些,都是银行的新命题。
中信银行(601998,股吧)资金资本市场部副总经理孙建:银行理财需要提升定价能力
对于银行来说,产品永远是一个重要的命题。金融猎头公司.金融危机以来,一些QDII产品发生了净值损失。于是,银行开始加强研发能力,从市场层面开发全天候的产品,从被动管理模式向主动管理模式发展。
商业银行的研发团队,人数和质量都有很大的提升。通过对客户的需求和风险部门的评估,最后得出一个可以给客户推出的、具有收益的、风险相对比较低的产品,这相比较以前银行更强调自主创新,同时用银行自己的模型去判断设计。
产品设计当中,核心点就是定价。商业银行在过去很长一段时间里,尤其是在国际市场上,中资行的定价往往依托于外资银行的定价。而这种定价对于中资的商业银行来说,是一个比较大的瓶颈。如果不能够做到自主定价,不能把握市场发展趋势和机遇,实际上就等于丧失了对理财核心的理解。
比如,银行对一些简单的金融产品的定价,可以用简单的金融平台来做一些验证。但对一些复杂的金融产品,银行需要用一套金融系统来完成产品设计和定价。这对于中资银行是一种挑战。
目前,商业银行的理财产品设计更强调回归传统,要求安全性,流动性和收益性的最佳结合。这之中的核心点是要强调自主产品设计能力的提升。
世界黄金协会远东区董事总经理郑良豪:黄金具有长期投资价值
黄金在过去几个星期屡创新高,其中一个原因是,金融危机后大家重新发现黄金在资产配置所扮演的角色。猎头网.黄金已经不单单是一个商品,而被提升到一个资产类别。
全球的黄金市场有多大呢?全球的黄金市场中个人投资约2700吨,官方储备约28000吨,在地下还没有挖掘出来约有26000吨,全球共计有163000吨的黄金,这个只占全世界资产的0.6%,所以黄金是个很小的市场。
过去一段时间的黄金投资在很多地区都有增长,包括中国。那黄金的供应有多少呢?供应方有三方:地下挖掘出来的、中央银行每年在市场上抛售的黄金、旧金回收,这三个供应方有任何一个变化,对市场的供应都有影响。
目前看,地下挖出来的黄金,由于都是老矿,在未来五到七年都不会增长。而中央银行由于坚持资产保值的观念,也不会大量抛售黄金。另外,旧金回收也不可能大量增加。
在目前如此宽松的货币政策下,由于中长期有可能引发通货膨胀,黄金将是一个抵抗通胀的很好工具,这也是最近投资者选择黄金的重要原因。
(来源:21世纪经济报道 作者:杜艳)